償二代工作提速，保監(jiān)會(huì)三天連發(fā)三個(gè)文件，從流動(dòng)性監(jiān)管到償付能力風(fēng)險(xiǎn)管理，以及最新的ABCD四檔分類(lèi)監(jiān)管。

　　昨日，保監(jiān)會(huì)發(fā)布《保險(xiǎn)公司償付能力監(jiān)管規(guī)則第×號(hào)：分類(lèi)監(jiān)管(風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí))(征求意見(jiàn)稿第三稿)》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)《征求意見(jiàn)稿》)，就償二代分類(lèi)監(jiān)管(風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí))制度第三次征求行業(yè)意見(jiàn)。此前兩日，保監(jiān)會(huì)分別下發(fā)了償付能力風(fēng)險(xiǎn)管理要求與評(píng)估和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的征求意見(jiàn)稿，并分別組織保險(xiǎn)公司開(kāi)展第二輪自評(píng)測(cè)試，及首次現(xiàn)金流壓力測(cè)試和監(jiān)測(cè)指標(biāo)定量測(cè)試。

　　償二代建立了定量資本要求、定性監(jiān)管要求和市場(chǎng)約束機(jī)制組成的“三支柱”償付能力監(jiān)管框架，分類(lèi)監(jiān)管(風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí))是第二支柱“定性監(jiān)管要求”的重要組成部分，是對(duì)保險(xiǎn)公司償付能力風(fēng)險(xiǎn)最全面、最綜合的監(jiān)管評(píng)價(jià)。

　　分類(lèi)監(jiān)管，即風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)級(jí)，是指保監(jiān)會(huì)根據(jù)相關(guān)信息，以風(fēng)險(xiǎn)為導(dǎo)向，綜合分析、評(píng)價(jià)保險(xiǎn)公司的各類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)，根據(jù)其綜合風(fēng)險(xiǎn)的大小，評(píng)定為不同的監(jiān)管類(lèi)別，并采取相應(yīng)監(jiān)管政策或監(jiān)管措施的監(jiān)管活動(dòng)。分類(lèi)監(jiān)管評(píng)價(jià)包括以下內(nèi)容：

　　對(duì)難以量化的風(fēng)險(xiǎn)(操作風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn))進(jìn)行評(píng)價(jià)；綜合考慮償付能力充足率及上款4類(lèi)難以量化風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)價(jià)結(jié)果，評(píng)價(jià)保險(xiǎn)公司的綜合償付能力風(fēng)險(xiǎn)。

　　《征求意見(jiàn)稿》明確了償二代分類(lèi)監(jiān)管的框架、原則和運(yùn)行機(jī)制，與目前償一代下的分類(lèi)監(jiān)管制度相比，此稿構(gòu)建了“量化風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)＋難以量化風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)”的新框架。量化風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)是通過(guò)償付能力充足率及其變化特征來(lái)衡量保險(xiǎn)公司的保險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)水平，難以量化的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)是對(duì)保險(xiǎn)公司的操作風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)價(jià)，兩方面綜合起來(lái)，構(gòu)成對(duì)保險(xiǎn)公司償付能力風(fēng)險(xiǎn)狀況的全面、綜合的評(píng)判和分級(jí)。

　　同時(shí)，監(jiān)管部門(mén)所采用的具體評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)將向行業(yè)公開(kāi)，有利于保險(xiǎn)公司及時(shí)了解自身的薄弱環(huán)節(jié)和風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，改進(jìn)經(jīng)營(yíng)管理，及時(shí)處置風(fēng)險(xiǎn)隱患。

　　保監(jiān)會(huì)按償付能力綜合風(fēng)險(xiǎn)的高低將保險(xiǎn)公司分為四個(gè)監(jiān)管類(lèi)別：A類(lèi)公司，指償付能力充足率達(dá)標(biāo)，且操作風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)小的公司；B類(lèi)公司，指償付能力充足率達(dá)標(biāo)，且操作風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)較小的公司；C類(lèi)公司，指償付能力充足率不達(dá)標(biāo)，或者償付能力充足率雖然達(dá)標(biāo)，但操作風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)中某一類(lèi)或幾類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)較大的公司；D類(lèi)公司，指償付能力充足率不達(dá)標(biāo)，或者償付能力充足率雖然達(dá)標(biāo)，但操作風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)中某一類(lèi)或幾類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重的公司。

　　對(duì)此，保監(jiān)會(huì)明確了“獎(jiǎng)優(yōu)罰劣”的監(jiān)管原則。根據(jù)綜合風(fēng)險(xiǎn)大小，將保險(xiǎn)公司分為ABCD四個(gè)類(lèi)別。對(duì)風(fēng)險(xiǎn)低的A類(lèi)公司將實(shí)施支持性和鼓勵(lì)性的監(jiān)管政策；對(duì)其他類(lèi)別的公司采取針對(duì)性的監(jiān)管措施，防范和化解風(fēng)險(xiǎn)，從而引導(dǎo)保險(xiǎn)公司提高風(fēng)險(xiǎn)管理水平，促進(jìn)市場(chǎng)有序競(jìng)爭(zhēng)和健康發(fā)展。

　　如對(duì)核心償付能力充足率或綜合償付能力充足率不達(dá)標(biāo)的C類(lèi)公司，除可采取對(duì)B類(lèi)公司的監(jiān)管措施外，還可以根據(jù)公司償付能力充足率不達(dá)標(biāo)的原因采取以下一項(xiàng)或多項(xiàng)具有針對(duì)性的監(jiān)管措施，包括但不限于：責(zé)令調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)；限制業(yè)務(wù)和資產(chǎn)增長(zhǎng)速度；限制增設(shè)分支機(jī)構(gòu)；限制商業(yè)性廣告；責(zé)令調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)或交易對(duì)手；限制投資形式或比例；責(zé)令增加資本金、限制向股東分紅；限制業(yè)務(wù)范圍、責(zé)令轉(zhuǎn)讓保險(xiǎn)業(yè)務(wù)或者責(zé)令辦理分出業(yè)務(wù)；限制董事和高級(jí)管理人員的薪酬水平等五項(xiàng)處罰措施。

　　而D類(lèi)公司，除可采取對(duì)B、C類(lèi)公司的監(jiān)管措施外，還可以根據(jù)情況采取責(zé)令停止新業(yè)務(wù)、整頓、接管以及中國(guó)保監(jiān)會(huì)認(rèn)為必要的其他監(jiān)管措施。

　　保監(jiān)會(huì)認(rèn)為，分類(lèi)監(jiān)管將償二代的定量資本要求、定性監(jiān)管要求和市場(chǎng)約束機(jī)制三個(gè)支柱的信息匯聚在一起，通過(guò)保監(jiān)會(huì)內(nèi)部多部門(mén)協(xié)同、保監(jiān)會(huì)與保監(jiān)局上下聯(lián)動(dòng)的工作機(jī)制，對(duì)保險(xiǎn)公司各方面的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行全方位、多角度的分析和評(píng)價(jià)，使償付能力監(jiān)管的三個(gè)支柱成為相互勾連、相得益彰的有機(jī)整體。

　　下一步，保監(jiān)會(huì)將根據(jù)各方反饋意見(jiàn)對(duì)《征求意見(jiàn)稿》進(jìn)行修訂完善，計(jì)劃今年年底前正式發(fā)布。

原標(biāo)題: 保監(jiān)會(huì)建最全面償付能力分類(lèi)監(jiān)管體系 三天發(fā)三文